Forskningen inom gruppen är centrerad till två områden, produktionsledning och finans.
Produktionsledning
Inom forskningen på produktionsledning använder vi främst optimering, köteori och simulering för att utveckla modeller i klassiska fält såsom produktions- och lagerstyrning, planering och schemaläggning. Vi studerar även forskningsfrågor i ovan nämnda områden för nyligen sammanslagna produktionssystem, där utmaningarna är global konkurrens, ny teknik, hållbar tillverkning och nya affärsmodeller. Vi använder också statistiska verktyg för att utforska utvecklingstrender inom industri och näringsliv, för att framhäva kritiska problem inom produktionsstrategier och produktion.
Forskningen på produktionsledning täcker generellt följande områden:
- Produktionsstrategier
- Produktions- och lagerstyrning
- Produktionsplanering och schemaläggning
- Supply Chain Management
- Hållbar tillverkning
Finans
Vår forskning inom finans är inriktad på tillämpning av optimering inom finans, till exempel att göra optimala investeringar eller göra uppskattning av realistiska finansiella modeller. I allmänhet bestämmer vi optimala investeringsbeslut med hjälp av stokastisk programmering, vilket möjliggör en flexibel formulering av problem som kan inkludera transaktionskostnader, skatter och börskrascher. Genom att utnyttja den inneboende strukturen i stokastiska programmeringsproblem, kan vi utformat effektiva primal-duala inrepunktsalgoritmer som effektivt kan lösa dessa problem på parallella maskiner. Exempel på användningsområden är optimala investeringar i alternativ, säkring av derivatportföljer, optimal hantering av växelkursrisk och optimala investeringar i ränteportföljer.
När en optimal beslut bestäms är det viktigt att ha en realistisk modell av tillgångarna, och mycket av fokus i den senaste forskningen är realistiska ekonomiska modeller. Huvudfokus är en allmän ram för att uppskatta kurvor och ytor som är förenliga med marknadspriser, och att utforma effektiva optimeringsalgoritmer för att bestämma den mest realistiska lösningen. För räntemarknaden beräknas avkastningskurvor som kan hantera olika löptider och kreditrisk och för derivatmarknaderna bestäms lokala volatilitet ytor utifrån marknadspriser. Dessa kan ge en god beskrivning av de riskfaktorer som finns på de finansiella marknaderna, som med lämpligt uppskattade stokastiska processer kan användas i stokastiska programmeringsmodeller för att bestämma optimala investeringsbeslut.
